Tüm metrikler, seçili tarih aralığındaki gerçek aylık veriden hesaplanır. Tarih aralığı değiştiğinde tüm kartlar, grafik ve tablo yeniden hesaplanır; aralığın başında sermaye yeniden 100 (kart bazında 100.000 TL) olarak normalize edilir.

Standart sapma = aylık portföy getirilerinin örneklem standart sapması (n−1).
Sharpe (yıllıklaştırılmış) = (ort. aylık artık getiri ÷ aylık std) × √12. Artık getiri = aylık getiri − aylık RF.
Beta = Kov(portföy, BIST) ÷ Var(BIST), aylık getiriler üzerinden.
Treynor (yıllıklaştırılmış) = (ort. aylık artık getiri × 12) ÷ beta.
Jensen alfa (yıllıklaştırılmış) = [ort. aylık getiri − (RF + beta × (BIST − RF))] × 12.
K-Ratio = ln(birikimli değer) ~ zaman regresyonunda eğim ÷ (eğimin standart hatası × √n) (Kestner, 2013).
Ulcer oranı = ort. aylık artık getiri ÷ Ulcer Index. Ulcer Index = tepe noktasından düşüş yüzdelerinin karelerinin ortalamasının karekökü. Yüksek olması iyidir.
Endekse üstünlük = portföy birikimli getirisi − BIST birikimli getirisi (kümülatif alfa).
İşlem = bir aylık dönem. Kazandıran = aylık getirisi pozitif ay. En büyük kazanç/zarar = seçili dönem aralığındaki en yüksek ve en düşük aylık getiri yüzdesidir.
Maliyetler ve temettüler: Backtest ve kıyas getirilerine temettüler, işlem komisyonları, alım-satım maliyetleri ve vergiler dahil değildir. Tüm getiriler (S&P 500, Nasdaq 100, BIST 100 ve algoritma) fiyat endeksi / price return bazlıdır.
Yanlılık kontrolü: Backtest ileriye dönük yanlılık (look-ahead bias) içermez; her dönem yalnızca o tarihte bilinebilen veriyle hesaplanır. Hisse evreni, dönem içinde iflas eden veya borsadan çıkan şirketleri de kapsar — hayatta kalma yanlılığı (survivorship bias) yoktur.
RF ve BIST kaynağı ANA MODEL tabındaki aylık risksiz getiri ve İMKB 100 getiri satırlarıdır. Hiçbir değer tahmin/üretim değildir; tümü yüklenen backtest dosyasının yalnızca ANA MODEL tabından gelir.